Nach einem Todesfall in der Familie reisen die Geschwister Angelica und James Zacherly an Heiligabend in die Kleinstadt East Willard, um ihr die Aufwartung zu machen. Sie übernachten in einem gemütlichen Bed & Breakfast, wo sie die Legende vom Schwarzen Peter, dem rachsüchtigen Bruder des Weihnachtsmanns, erfahren. Aber als sie das verlorene Tagebuch von Jeffrey Butler finden, stellen sie fest, dass die Stadt ihre eigene schmutzige Geschichte hat – eine, die mehr in der Realität verwurzelt ist.