Ein bösartiger Mörder namens Fung geht in Hongkong herum und tötet die besten Kampfkunstexperten und hinterlässt eine geheime Waffe namens Moonshadow als sein Markenzeichen.
Als ein verurteilter Mörder und Kung-Fu-Experte namens Ha - der früher als Kampfkunstlehrer gearbeitet hat, bevor er versehentlich einen Mann getötet und für das Verbrechen verurteilt wurde, das er nicht beabsichtigt hat - davon hört, bietet er an, der Polizei zu helfen, den Mörder zu fangen, im Austausch für seine Freiheit.
Mit Ha's Hilfe erkennen die Polizei aus der chronologischen Reihenfolge der Opfer, dass der Mörder seine Opfer, alle Top-Meister in ihrem jeweiligen Kampfkunststil, ins Visier nimmt und einem martialischen Trainingskodex folgt.
Nach einer Begegnung mit Fung verschwindet Ha plötzlich und die Polizei beginnt zu vermuten, dass die beiden Komplizen sind und Fung der Köder war, um Ha aus dem Gefängnis zu befreien.
Aber Ha ist tatsächlich nach Hause in Foshan zurückgekehrt, um mehr über die mysteriöse Visitenkarte herauszufinden.
Dabei entdeckt er die Identität des Mörders und seine Motivation: Die wahre Philosophie hinter Fungs Kampfkunst besteht darin, Gegner zu töten, die schwächer sind als er.
Standhaft weigert sich Ha, sich in einen Kampf mit Fung verwickeln zu lassen - bis der Mörder die Frau bedroht, die er am meisten liebt.
Erst dann erkennt er, dass er gegen den martialischen Kodex verstoßen müsste, um ihn aufrechtzuerhalten.