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Ancien garde royal Kao a été contraint de fuir lorsque son supérieur ne pouvait pas tolérer qu'il soit un Mandchou épousant une femme Han. Un jeune prince a été accidentellement tué lorsqu'il a enlevé le garçon pour l'aider à s'échapper. 14 ans plus tard, Kao, maintenant un ivrogne rongé par la culpabilité, vit avec un jeune orphelin nommé Shu Geng.
Également introduits sont deux vieux couples de sorciers querelleurs et loufoques, Vieux Homme et Vieille Fille, qui sont toujours en compétition pour les choses les plus triviales. Peu de temps après, l'ancien ennemi de Kao, le puissant Sorcier Bat, a trouvé sa cachette et l'a tué.
Harborant de mauvaises ambitions, le Sorcier Bat force Shu Geng à se faire passer pour le prince défunt, dans l'intention qu'un jour il puisse régner aux côtés du futur roi. Shu Geng parvient à s'échapper, rencontrant des rencontres étranges avec le clown dans le bocal, et rencontre le couple de magiciens querelleurs encore plus étranges, qui lui enseignent leur métier.
Le reste est un scénario typique de vengeance, dans lequel le jeune prodige apprend les arts martiaux pour vaincre le méchant. Cependant, le cadre n'est pas si typique car le final se déroule dans une compétition de sorciers où Shu Geng affronte non seulement le maléfique Bat, mais aussi d'innombrables autres sorciers, chacun possédant sa propre magie et ses propres capacités uniques.
La chorégraphie et l'inventivité des combats font de cette première collaboration des frères Yuen un travail remarquable parmi les œuvres de Yuen Woo-Ping, qui deviendra l'un des réalisateurs d'action les plus recherchés dans le secteur aujourd'hui.