Nel febbraio 1964, tre mesi dopo l'assassinio del presidente Kennedy. Il maggiore Yuri Nosenko del KGB stabilisce contatti segreti con un giovane ufficiale della CIA, Steve Daley. Ha informazioni sorprendenti sul legame del KGB con l'assassino di Kennedy, Lee Harvey Oswald, e vuole che Daley lo aiuti a disertare. Inizia così una delle storie più strane della Guerra Fredda, mentre la defezione di Nosenko guida la CIA a caccia di una talpa sovietica che sospettano sia penetrata nel cuore della loro organizzazione.